Hệ số tương quan là một đại lượng nằm trong khoảng giá trị:

Chủ động

Bị động

Vệ tinh - hạt nhân

I và IV

III và IV

I, III và IV

Hợp lý (Reasonable)

Thực tế (Realistic)

Sinh lời (Return)

Rủi ro của một danh mục đầu tư có hai chứng khoán được đo lường bằng độ lệch chuẩn, bao gồm có hai số hạng

Lợi nhuận kỳ vọng của một danh mục đầu tư là trung bình có trọng số của lợi nhuận kỳ vọng của từng tài sản trong danh mục đầu tư đó

Rủi ro của một danh mục đầu tư có bốn chứng khoán được đo lường bằng độ lệch chuẩn, bao gồm có 16 hệ số hiệp phương sai và 4 phương sai

Giá trị tài sản bằng tiền tăng lên sau một quá trình đầu tư so với vốn gốc

Tỷ lệ phần trăm (%) thay đổi của tài sản sau một quá trình đầu tư

Tỷ lệ phần trăm (%) tăng lên của tài sản sau một quá trình đầu tư

Những lợi ích tiềm tàng từ đa dạng hóa danh mục đầu tư tăng lên khi hệ số tương quan nhỏ hơn 1

Nếu hệ số tương quan bằng 0 thì một danh mục đầu tư có phương sai bằng (có thể được xây dựng)

Nếu hệ số tương quan càng thấp thì lợi ích tiềm tàng từ đa dạng hóa danh mục đầu tư càng cao

Rủi ro hệ thống

Rủi ro phi hệ thống

Rủi ro tổng thể

Giảm xuống hơn nếu chỉ mua cổ phiếu Z

Giảm xuống hơn nếu chỉ mua cổ phiếu J

Duy trì không thay đổi nếu mua cả hai loại cổ phiếu trên

Lãi suất thị trường giảm

Giám đốc điều hành từ chức

Sự gia tăng trong giá trị của đồng đô la Mỹ

Theo công thức của mô hình Markowitz, một danh mục có 30 chứng khoán sẽ có 30 phương sai của từng chứng khoán riêng lẻ cần tính toán

Theo công thức của mô hình Sharpe, một danh mục có 30 chứng khoán sẽ có 92 cặp dữ liệu để tiến hành tính toán

Theo công thức của mô hình Markowitz, một danh mục có 30 chứng khoán sẽ có 435 hệ số hiệp phương sai được yêu cầu dùng để tính rủi ro của danh mục đầu tư