Theo phương pháp tiếp cận hệ số co giãn xuất khẩu, nhập khẩu khi thực hiện phá giá nội tệ trạng thái của cán cân vãng lai phụ thuộc vào:

Hiệu ứng Fisher quốc tế nói rằng sự khác biệt về lãi suất giữa hai quốc gia là một ước tính không thiên vị về sự thay đổi dự kiến trong tỷ giá hối đoái. Công thức tính như sau:
\( \frac{E(S_1) - S_0}{S_0} = i_{GBP} - i_{USD} \)
Trong đó:
\( E(S_1) \) là tỷ giá giao ngay dự kiến trong tương lai.
\( S_0 \) là tỷ giá giao ngay hiện tại.
\( i_{GBP} \) là lãi suất của GBP.
\( i_{USD} \) là lãi suất của USD.
Thay số vào công thức:
\( \frac{E(S_1) - 1.5}{1.5} = 0.06 - 0.04 \)
\( \frac{E(S_1) - 1.5}{1.5} = 0.02 \)
\( E(S_1) - 1.5 = 0.02 * 1.5 \)
\( E(S_1) - 1.5 = 0.03 \)
\( E(S_1) = 1.5 + 0.03 \)
\( E(S_1) = 1.53 \)

Thuyết ngang giá lãi suất (Interest Rate Parity - IRP) dựa trên giả định về sự tự do di chuyển vốn hoàn toàn và sự thay thế hoàn hảo giữa các tài sản trong nước và nước ngoài. Khi đó, để đảm bảo không có cơ hội kinh doanh chênh lệch giá (arbitrage), người ta bỏ qua chi phí giao dịch và thuế khoá. Nếu có chi phí giao dịch, sự chênh lệch lãi suất giữa hai quốc gia có thể nhỏ hơn hoặc bằng chi phí giao dịch, và khi đó, arbitrage có thể không có lợi. Do đó, đáp án đúng là "Chi phí giao dịch".

Hợp đồng tiền tệ tương lai và kỳ hạn là hai công cụ phái sinh được sử dụng để phòng ngừa rủi ro tỷ giá. Tuy nhiên, chúng có một số điểm khác biệt chính. Cả hai đều được chuyển hóa về ngày giao dịch.