Cổ phiếu Toyota có phân phối xác suất sau của giá kỳ vọng trong một năm kể từ bây giờ:StateProbabilityPrice125%$50240%$60335%$70Nếu bạn mua Toyota hôm nay với giá 55 đô la và nó sẽ trả cổ tức trong năm là 4 đô la cho mỗi cổ phiếu, lợi tức kỳ vọng của bạn đối với Toyota là baonhiêu?

Câu 6:

Một nhà đầu tư đã mua một trái phiếu cách đây 63 ngày với giá 980 đô la. Anh ta nhận được 17 đô la tiền lãi và bán trái phiếu với giá 987 đô la. Lợi tức đầu tư của anh ấy trong thời gian nắm giữ là bao nhiêu?

Lời giải:

Đáp án đúng: B

Lợi tức đầu tư (ROI) được tính bằng công thức: (Tổng lợi nhuận / Giá vốn đầu tư) * 100

Trong trường hợp này:

* Tổng lợi nhuận = Tiền lãi nhận được + Chênh lệch giá bán - giá mua = 17 + (987 - 980) = 17 + 7 = 24 đô la.
* Giá vốn đầu tư = Giá mua trái phiếu = 980 đô la.

Vậy, ROI = (24 / 980) * 100 = 2.4489% ≈ 2,45%

Do đó, đáp án chính xác nhất là B.

Câu 7:

Một năm trước, bạn đầu tư $ 2.500 trong tài khoản tiết kiệm trả tiền lãi suất hàng năm là 2,5%. Tỷ suất sinh lợi thực tế hàng năm gần đúng của bạn là bao nhiêu nếu tỷ lệ lạm phát là 3,4% trong năm?

Lời giải:

Đáp án đúng: B

Tỷ suất sinh lợi thực tế gần đúng được tính bằng cách lấy tỷ suất sinh lợi danh nghĩa trừ đi tỷ lệ lạm phát. Trong trường hợp này, tỷ suất sinh lợi danh nghĩa là 2,5% và tỷ lệ lạm phát là 3,4%. Do đó, tỷ suất sinh lợi thực tế là 2,5% - 3,4% = -0,9%.

Câu 8:

Một khoản đầu tư mang lại lợi nhuận 3% nửa năm một lần, tỷ lệ hiệu quả hàng năm của nó là?

Lời giải:

Đáp án đúng: a

Tỷ lệ hiệu quả hàng năm được tính bằng công thức: (1 + lãi suất nửa năm)^số kỳ trong năm - 1. Trong trường hợp này, lãi suất nửa năm là 3% (0,03) và có 2 kỳ trong năm. Vậy, tỷ lệ hiệu quả hàng năm = (1 + 0,03)^2 - 1 = 1,03^2 - 1 = 1,0609 - 1 = 0,0609 = 6,09%.

Câu 9:

Khi phân phối bị lệch âm,_________ .

Lời giải:

Đáp án đúng: C

Khi phân phối bị lệch âm, đuôi bên trái dài hơn, có nghĩa là có nhiều giá trị cực đoan nhỏ hơn giá trị trung bình. Điều này làm cho độ lệch chuẩn (một thước đo độ phân tán) trở nên lớn hơn so với khi phân phối đối xứng. Tuy nhiên, vì độ lệch âm cho thấy khả năng có các kết quả rất thấp, việc chỉ sử dụng độ lệch chuẩn có thể không phản ánh đầy đủ rủi ro thực tế. Trong trường hợp này, độ lệch chuẩn có thể đánh giá thấp rủi ro vì nó không hoàn toàn nắm bắt được khả năng của các kết quả cực đoan âm. Vậy nên đáp án đúng là C.

Câu 10:

Thước đo tổn thất phổ biến nhất liên quan đến lợi nhuận cực kỳ tiêu cực là?

Lời giải:

Đáp án đúng: B

Giá trị có rủi ro (VaR) và mức thiếu hụt dự kiến (ES) là hai thước đo tổn thất phổ biến nhất liên quan đến lợi nhuận cực kỳ tiêu cực. Tuy nhiên, mức thiếu hụt dự kiến (ES), còn được gọi là tổn thất kỳ vọng vượt quá VaR, cung cấp thông tin về mức độ nghiêm trọng của tổn thất vượt quá mức VaR, trong khi VaR chỉ cho biết ngưỡng tổn thất. Do đó, mức thiếu hụt dự kiến (ES) là thước đo phù hợp hơn cho các khoản lỗ đuôi cực lớn.

Câu 11:

Trong số các công cụ sau đây, công cụ nào được xem là ít rủi ro nhất?

Lời giải: