Để giao dịch chứng khoán niêm yết tại Trung tâm giao dịch chứng khoán cần phải có các bước:I. Trung tâm giao dịch chứng khoán thực hiện ghép lệnh và thông báo kết quả giao dịch cho công ty chứng khoán.II. Nhà đầu tư mở tài khoản, đặt lệnh mua bán chứng khoán.III. Công ty chứng khoán nhập lệnh vào hệ thống giao dịch của Trung tâm.IV. Nhà đầu tư nhận được chứng khoán (nếu là người muA. hoặc tiền (nếu là người bán) trên tài khoảncủa mình tại Công ty chứng khoán sau 3 ngày làm việc kể từ ngày mua bán.V. Công ty chứng khoán thông báo kết quả giao dịch cho nhà đầu tư.Anh (chị) hãy chỉ ra trình tự các bước giao dịch chứng khoán theo các phương án sau:

Thị trường mua bán lần đầu các chứng khoán mới phát hành là

Lời giải:

Đáp án đúng: B

Thị trường sơ cấp là nơi các chứng khoán mới được phát hành lần đầu tiên. Các công ty phát hành chứng khoán huy động vốn thông qua thị trường này.

Câu 6:

Văn bản pháp luật cao nhất điều chỉnh các hoạt động của thị trường chứng khoán Việt Nam hiện nay là:

Lời giải:

Đáp án đúng: A

Luật Chứng khoán là văn bản pháp lý cao nhất điều chỉnh toàn bộ các hoạt động liên quan đến thị trường chứng khoán tại Việt Nam. Các nghị định hướng dẫn thi hành luật có giá trị pháp lý thấp hơn. Vì vậy, đáp án A là đáp án đúng.

Câu 7:

Công ty X đang cung ứng 300.000 cổ phiếu ra công chúng với giá 15 USD/ cổ phiếu. Lệ phí cho nhà quản lý là 0,15 USD/ cổ phiếu, lệ phí cho nhà bảo lãnh là 0,2 USD/ cổ phiếu, hoa hồng cho nhóm bán là 0,65 USD / cổ phiếu, như vậy, giá mà công chúng phải trả khi mua một cổ phiếu là:

Lời giải:

Đáp án đúng: C

Giá mà công chúng phải trả khi mua một cổ phiếu là giá phát hành, đã bao gồm các chi phí. Trong trường hợp này, giá phát hành là 15 USD/cổ phiếu. Các chi phí như lệ phí cho nhà quản lý, nhà bảo lãnh, và hoa hồng cho nhóm bán đều do công ty phát hành chi trả, không ảnh hưởng đến giá mà công chúng phải trả.
Vậy đáp án đúng là: C. 15 USD

Câu 8:

Trong trường hợp nào vốn cổ đông sẽ bị pha loãng:

Lời giải:

Đáp án đúng: D

Vốn cổ đông bị pha loãng khi số lượng cổ phiếu đang lưu hành tăng lên, làm giảm giá trị trên mỗi cổ phiếu.

A. Trả cổ tức bằng chứng khoán: Việc trả cổ tức bằng cổ phiếu (thay vì tiền mặt) sẽ làm tăng số lượng cổ phiếu đang lưu hành, do đó pha loãng vốn cổ đông.

B. Tách cổ phiếu: Tách cổ phiếu làm tăng số lượng cổ phiếu đang lưu hành nhưng không làm thay đổi vốn chủ sở hữu của công ty. Do đó, giá trị mỗi cổ phiếu giảm, gây pha loãng.

C. Trái phiếu có thể chuyển đổi được chuyển sang cổ phiếu thường: Khi trái phiếu chuyển đổi được chuyển thành cổ phiếu, số lượng cổ phiếu đang lưu hành sẽ tăng lên, dẫn đến pha loãng vốn cổ đông.

Vì cả ba trường hợp trên đều dẫn đến pha loãng vốn cổ đông, nên đáp án chính xác là D.

Câu 9:

Công ty cổ phần ABC phát hành trái phiếu trị giá 10 tỷ đồng, mệnh giá trái phiếu là 100.000 đồng. Đợt phát hành này ảnh hưởng đến bảng cân đối kế toán của công ty như sau:

Lời giải:

Đáp án đúng: C

Khi công ty cổ phần phát hành trái phiếu, công ty nhận được tiền (tăng vốn lưu động) và đồng thời phát sinh nghĩa vụ nợ (tăng tổng nợ). Vì tiền là một loại tài sản, nên tổng tài sản của công ty cũng tăng lên. Vốn chủ sở hữu không bị ảnh hưởng trực tiếp bởi việc phát hành trái phiếu, vì trái phiếu là nợ phải trả, không phải vốn góp của chủ sở hữu.

Câu 10:

Trong trường hợp xảy ra việc thanh lý tài sản công ty các cổ đông nắm giữ cổ phiếu ưu đãi:

Lời giải: